Bitcoin testib 80 000 dollari pakkumisseina ETF-ide sissevoolude seeria taustal
Bitcoin kauples 27.–28. augustil umbes 79 000–81 000 dollari juures, testides oma tihedaimat realiseeritud hinna pakkumisklastrit pärast umbes 23% seitsmepäevast tõusu augusti keskpaiga madalseisudest umbes 62 000 dollari juures. Glassnode’i andmed näitavad, et peaaegu 8% pakkumisest on koondunud 80 000 ja 82 000 dollari vahele, umbes 5% ainuüksi 80 000 dollari tasemel — suurim üksik hinnakorv —, mis langeb kokku USA spot-ETF-ide sissemaksete keskmise kulubaasi ja 50-nädalase libiseva keskmisega umbes 81 000 dollari juures. USA spot-Bitcoin ETF-id registreerisid kaheksa sessiooni sissevoolude seeria, mis ulatus 26. augustini kokku umbes 2,8 miljardi dollarini, eesotsas BlackRocki IBIT-iga, mis on pikim jooks alates aprillist ja augusti seni tugevaim kuine tempo.
Ralli järgnes USA riigikassa pikema tähtajaga võlakirjade tagasiostude laiendamisele (operatsioonide vähemalt kahekordistamine 2 miljardist dollarist), mis alandas tootlusi ja vähendas mittetootlike varade hoidmise alternatiivkulu, koos Nvidia kasumiaruande ületamisega, mis tõstis tehnoloogia- ja riskivarasid. Ahelasisised mõõdikud näitasid laiaulatuslikku akumuleerimist eri rahakoti suurustes ja langevaid börsibilansse, kusjuures lühikeste positsioonide likvideerimised andsid liikumise varasemas faasis mehaanilist kütust. Analüüs: jätkuv ETF-ide nõudlus võiks neelata ülemise pakkumise, kui hind püsib umbes 83 000 dollari kohal, kuid ebaõnnestumine riskib kasumi võtmist nullpunkti hoidjate poolt ja madalamate tugede uuesti testimist umbes 63 000 dollari juures; reedene 6,4 miljardi dollari optsioonide aegumine lisab lühiajalist volatiilsuse ebakindlust.
Allikad: CoinDesk, Bitcoin Magazine, Glassnode mitme aruande kaudu.
Turud valmistuvad Fedi esimehe Kevin Warshi Jackson Hole’i kõneks
Krüpto- ja laiemad turud positsioneerisid end uue Föderaalreservi esimehe Kevin Warshi esimese suurema peaesinemise eel Jackson Hole’i sümpoosionil 28. augustil, mille teemaks on finantsinnovatsioon, maksed, krüptovaluutad ja stabiilsusmündid. Warsh, kelle nimetas president Trump ja kes on tuntud varasemate Bitcoini-sõbralike kommentaaride poolest, on vastu seisnud intressimäärade langetamisele hoolimata Valge Maja survest; analüütikud ootavad ranget inflatsioonipositsiooni, andes samas märku, et enne novembri vahevalimisi tõuse ei tule. Hiljutised pehmemad andmed vähendasid kohest karmistamise kiireloomulisust, andes ruumi kinnitada inflatsioonivastast raamistikku ilma uute poliitikasignaalideta.
Taustaks on riigikassa tagasiostude toetus võlakirjadele ja edasilükatud Clarity Acti hääletus, mida nüüd oodatakse septembrisse, kusjuures Trump nimetas seaduseelnõu „väga võimsaks“. Analüüs: kullaline toon võiks tugevdada dollarit ja tootlusi, survestades Bitcoini hiljutisi tõuse, samas kui avatus digivaradele või pehmem kasvukeel võiks pikendada riskivalmiduse voogusid; intressimäärade tähtajapreemia jääb kauplemislaudade sõnul peamiseks jälgimispunktiks. Ebakindlused keskenduvad sellele, kas Warsh prioriseerib suurt pilti innovatsioonist või korrastab hiljutisi kommunikatsioone vahevalimiste poliitika taustal.
Allikad: CoinDesk, Bitcoin Magazine, ZeroHedge.
Nafta laiendab kahjusid Hormuzi taasavamise lootuste peal
Brenti toornafta langes 27. augustil 87 dollari suunas ja WTI umbes 82 dollari juurde, pikendades mitmepäevaseid langusi umbes 0,5–0,7%, kuna Iraani-Omaani läbirääkimised edendasid ajutist ühist meretranspordikoridori ja miinide puhastamist Hormuzi väinas. CENTCOM märkis Pärsia lahe ekspordi taastumist ja miinivaba staatust veetee osades; sõjaeelsed vood võrdusid umbes viiendikuga ülemaailmsest naftast ja gaasist, kuid olid langenud umbes veerandini varasematest tasemetest. Katari peaminister suundus Iraani laiemateks läbirääkimisteks kuuajalise USA rünnakute pausi taustal.
Taust: konflikt algas veebruari lõpus USA-Iisraeli tegevustega, piirates tankeriliiklust (hiljuti vaid viis alust päevas võrreldes kõrgemate keskmistega). Analüüs: usaldusväärne taasavamine eemaldaks geopoliitilise preemia ja leevendaks toote marginaale, toetades madalamat inflatsiooni ja riskivarasid, sealhulgas krüptot, kuid püsivad puudujäägid, kõrged diislimarginaalid ja mittetäielik liikluse taastumine jätavad ülespoole riske, kui läbirääkimised takerduvad; JPMorgani hinnangul lisab iga lisakuu häireid Brenti hinnale 7–8 dollarit. Varud jäävad pingeliseks pärast varasemaid väljavõtteid.
Allikad: OilPrice.com, ZeroHedge, Reutersi aruanded turukajastuse kaudu.